블랙박스 - 신재생에너지

<슈퍼볼>

1) EFSF에 따른 전망은?

- 독일의회 승인 가능성 높아(여야 합의 발언, 이게 안되면 독일도 위험하므로 결국 수용할 듯, 국제사회의 비난 직면)

- 통과시 불확실성 해소

- 실패시 변동성 확대 불가피

- EFSF 증액시 유럽문제 해결 가능


2) 외국인/기관 IT업종 매수, 주가 전망은?

- 주가 바닥에 대한 기대로 IT업종 랠리

- 추세전환이 아닌 기술적 반등(공급축소, 수요는 여전히 악화, 미국경기 회복 필수)

- 반등시 비중 축소

- 삼성전자 휴대폰 사업부 실적 호조

- 인텔,MS와의 제휴는 긍정적(구글 쇼크 충격우려 벗어나, 구글, 애플과 대적 가능)




<블랙박스>

" 신재생에너지, 희망은 없는가?"

1) 아직은 먼 신재생에너지 대중화 

- 화석연료에 비해 비싼 발전단가(태양광 비싸지만 환경제약 없고 유지비 없다. 풍력은 단가 싸다 설치가 어려움, 태양광 1KW당 500원, 풍력 170원, 화석연료 60원)

- 최근 유가 급락도 부정적 요인(굳이 재생에너지를 쓸 필요가 없다.)

- 유럽 재정위기로 정부지원 어려움

- 단기적 업황 불투명성으로 주가 급락


2) 그래도 신재생에너지 뿐이다!

- 환경문제로 신재생에너지 확대는 불가피(이산화탄소 감축 의무)

- 일본 지진으로 풍력, 태양광 투자 확대(중국 신규원전 건설 중단, 독일 완전 폐쇄)

- 유럽에서 중국, 일본 등 아시아로 수요 이전

- 가격 하락으로 대중화 기대   


3) 투자전략

- 빠른 구조조정으로 1등기업만 생존

- 업황 악화는 이미 주가에 선반영

- 장기적 관점 비중확대 필요

- 투자유망주 : OCI, 태웅