MTN원고(더블유게임즈)

방송원고 2018. 3. 5. 13:08

1) 펄어비스 -7.71%.. 급등 뒤 급락

- '검은사막' 모바일 예상을 뛰어넘는 흥행

- 단일게임, 신작모멘텀 소멸은 부담요인

- STOP(박수칠 때 떠나라)

(2/28출시 검은 사막 모발이 매출 2위, 앱스토어 1위 / 첫날 이용자수는 역대3위 119만명 / 출시 첫날 25억 매출 기록. 3월 1일 60억 기록 추정 / PC게임 수준의 그래픽과 재미. 다만 현금을 내고 확률형 아이템을 얻는 기존 게임 방식이 아니라서 장기적 관점에서 매출 감소는 우려 / PC게임 검은사막 해외 매출 84%. 600억 정도 이익 발생 /2018년 이익은 2000억대 기대. 모바일이 향후 절대적 비중 / 향후 매출 하향안정화 및 신작게임 모멘텀 부재)

2) 아프리카TV +4.40%.. e스포츠 리그 활성화에 대한 기대감

- 규제, 스타BJ 이탈 등 악재 마무리

- 배틀그라운드 e스포츠 리그 흥행 기대

- STOP

(개인방송국 플랫폼 운영, 아이템 매출, 동영상 광고가 주요 수익원 / 주가 하락요인이던 별풍선 규제, 스타BJ 이탈 이슈는 마무리 / 별풍선 규제는 1일 결제한도 3000만원에서 100만원으로 대폭 하향됨. 100만원 이상 고액 결제는 원래 별로 없어 영향 제한 / 스타 BJ이탈로 이탈 트래픽 감소도 주가 반영 / 3월 배틀그라운드 정규리그 개최예정. 동게임은 PC방 점유율1위. 글로벌 동접자 300만기록한 최고 인기게임 / 4분기 실적은 소폭 부진. 1분기는 회복 기대. e스포츠 리그 활성화 여부가 관건. 방송중계를 통한 광고매출 및 트래픽 증가를 기대할 수 있으므로)

3) 엔지켐생명과학 +2.84%.. 신약 상업화 기대감

- 면역조절 신약 개발 순항, 상업화 성공 기대

- 신약가치 최대 1조원 추정

- GO!

(녹용에서 면역을 조절하는 단일성분을 찾아내어 대량생산에 성공, EC-18 / 미국 임상2상 진행중이며 내년 1분기 완료 전망 /암치료에서 널리 사용되는 화학요업은 암세포와 같은 빨리 자라는 세포를 사멸하는 원리인데 이때 골수도 타격을 받으면서 호중구 수치가 감소하는 부작용 발생. 암환자에서 심각한 호중구수치 감소가 나타나면 호중구감소증 치료체를 투여. 하지만 이 치료제는 절반의 환자에서만 효과가 있음. 암젠이 시장의 70% 장악 / EC-18은 화학요법을 진행하는 암환자에게 투여시 호중구 감소 현상이 낮아짐 / 호중구는 백혈구의 50%이상을 차지하는 세포로 체내 침입하는 바이러스,곰팡이, 세균 등을 사멸시킨다/ Ec-18은 방사선증후군, 구강점막염에도 적응증 확인. 기술수출도 기대 / 신약가치 1조원, 현 시총 6000억)

더블유게임즈
- 자회사 게임 '더블다운카지노' 매출 회복
- 4월 '더블다운카지노'업데이트 효과 기대
- 유럽, 호주, 대만 등 매출지역 다변화 계획
- 이익성장에도 PER 13배로 저평가
- 목표가 7만원, 손절가 6만원
(지난해 인수한 DDI의 더블다운카지노 1월 일간 이용자수가 138만명으로 전월대비 4.5% 증가 , 글로벌 1위 카지노회사인 IGT의 인기오프라인 슬롯 런칭 효과가 한 몫 / 현재 게임이 조금 노후화되어 있어서 더블다운카지노가 4월에 업데이트될 예정 / 현재 동사의 매출은 북미가 89%로 너무 집중됨. 유럽, 호주 등으로 확장할 계획이며 2분기에는 대만에도 진출. 대마은 아시아에서 소셜카지노 게임이 가장 성숙된 시장 중 하나로 매출 10위권내 3개게임이 카지노게임 / 2018년 영업이익 88% 성장 기대. PER 13배 / 여타 게임주처럼 강력한 신작모멘텀 없으나 실적과 저평가가 무기. 게임주의 가치주)